Анализ движения денежных средств

Для целей как внутреннего, так и внешнего анализа платежеспособности необходимо знать, каким образом и из каких источников предприятие получает денежные средства и каковы основные направления их расходования. Главная цель такого анализа - оценить способность предприятия зарабатывать денежные средства в размере и в сроки, необходимые для осуществления планируемых расходов.

Для того чтобы обеспечить пользователей бухгалтерской информации данными об изменениях денежных средств предприятия используется отчет о движении денежных средств, в котором информация о потоках денежных средств и их эквивалентов за период представляется в разрезе операционной, инвестиционной и финансовой де­ятельности [24, с.87 ].

Потоки денежных средств от операционной деятельности являются результатом хозяйственных операций, влияющих на определение чистой прибыли (убытка) организации. К ним относятся:

· денежные поступления от продажи продукции, выполнения работ и оказания услуг, а также в виде авансов от покупателей и заказчиков; поступления от аренды [5, с.167 ].

· прочие поступления, включая возврат средств от поставщиков, из бюджета, от подотчетных лиц, поступления от страховых компаний, комиссионные, суммы, полученные по решению суда, и другие поступления;

· оплата труда и иные выплаты работникам в денежной форме; отчисления в государственные внебюджетные фонды [28, с.85 ].

· расчеты с бюджетом по причитающимся к уплате налогам и сборам, не относящиеся к операциям по инвестиционной или финансовой деятельности;

· прочие выплаты, включая перечисления страховым компаниям, выдачу средств подотчетным лицам и др.

Значение раздела отчета, в котором отражаются денежные потоки от операционной деятельности, определяется тем, что в нем раскрывается информация об основных поступлениях и платежах организации. Поэтому при использовании информации отчета ключевым показателем является чистый денежный поток от операционной деятельности. На основании данных о величине и динамике этого показателя в их сочетании с другой информацией могут быть сделаны выводы о способности организации создавать денежные средства в результате своей основной деятельности в размере и сроки, необходимые для расчета по обязательствам и осуществления инвестиционной деятельности [14, с.253].

В зависимости от целей составления, а также возможности до­ступа к данным информация о денежных потоках от операционной деятельно­сти может быть сформирована двумя способами:

■ прямым, предполагающим непосредственное раскрытие денежных потоков по всем основным группам поступлений и платежей: поступление выручки, выплаты сотрудникам, приобретение сырья и комплектующих и т.п.;

■ косвенным, основанным на корректировке величины чистой прибыли до налогообложения за отчетный период путем исключения влияния на нее неденежных операций и доходов (расходов) от инвестиционной и финансовой деятельности.

Существуют следующие способы составления отчета прямым методом:

· основной способ, предполагающий использование учетных данных об оборотах по статьям денежных средств;

· способ корректирования каждой статьи отчета о прибылях и убытках. Например, для того чтобы получить сумму поступления денежных средств от покупателей в отчетном периоде, величина выручки от продаж должна быть скорректирована на сумму изменения остатков по статье дебиторской задолженности покупателей и заказчиков.

В отличие от прямого метода, раскрывающего информацию о поступлениях и платежах, т. е. использующего данные о денежных потоках, косвенный метод представления информации о денежных потоках от операционной деятельности рассматривает не только статьи денежных средств, но и все остальные статьи активов и пассивов, изменение которых влияет на финансовые потоки организации.

Таблица 2.4 - Порядок пересчета денежных средств прямым методом